השקעות אלטרנטיביות

השקעות אלטרנטיביות זוכות בשנים האחרונות לפופולאריות גבוהה. הן מאפשרות להשקיע את כספי החיסכון באופן חכם ומושכל, באפיקים שאינם מושפעים באופן ישיר מהתנודתיות של שוק ההון. גופים מוסדיים ומשקיעים פרטיים מתוחכמים כבר מזמן עושים שימוש באפיקים אלו, וגם לציבור החוסכים כדאי מאוד להכיר את המוצרים האלטרנטיביים, המוצעים במסלולי הגופים הפנסיוניים והפיננסיים.

ישנן מספר סיבות לפופולאריות הגואה של ההשקעות האלטרנטיביות בשנים האחרונות. בפרט, התנודתיות הגבוהה יחסית של שוק ההון, מובילה לחיפוש אחר אפיקים שאינם תלויים בו במישרין, כגון נדל"ן או הלוואות P2P. אמנם, גם אפיקים אלו מושפעים משורה של פרמטרים כלכליים, אך יכולים להיות בעלי מתאם נמוך מאוד לשוק ההון. בתוך כך, הם עשויים להביא לתשואות עדיפות על פני המסלולים הסולידיים, ונחשבים לפחות מסוכנים ממסלולי המניות.

לכן, השקעות אלטרנטיביות מאפשרות לציבור החוסכים לפזר את הכסף בערוצים המאזנים תשואות ומפזרים סיכונים. כלומר, להתנהל עם הכסף בצורה חכמה כפי שעושים כבר שנים רבות השחקנים הגדולים. קיימות לא מעט אפשרויות לביצוע הפיזור החכם, למשל דרך קרנות הפנסיה, קופות הגמל להשקעה ופוליסות החיסכון, המשלבות אפיקים אלטרנטיביים בסל שלהן. הגופים המוסדיים ומשקיעים פרטיים מתוחכמים עושים זאת דרך קרנות גידור, קרנות אשראי חוץ בנקאי, קרנות הון סיכון, קרנות העוסקות בתשתיות, פרייבט אקוויטי ועוד.

כל גוף שדרכו תבחרו לחסוך (להשקיע את כספכם) באפיקים אלטרנטיביים, נוקט במדיניות שונה ומציע מסלולים משלו. למשל, ההשקעות עשויות לשלב את עולם הנדל"ן בישראל ובחו"ל, הנחשב לאפיק יחסית סולידי, בטוח ויציב המציג תשואות נאות. באפיק הזה, הכסף שלכם מפוזר ומושקע על פני מגוון רחב של פרויקטי נדל"ן להשבחה ולהשכרה ברחבי העולם. מדובר בנכסים שנבחרים ומנוהלים על ידי חברות המתמחות בתחום, ומבצעות השקעות מושכלות ביותר.

דוגמא נוספת להשקעה אלטרנטיבית היא בתחום ההלוואות. למשל, הלוואות עמיתים (P2P) נעשות על ידי גופים המאתרים אנשים ועסקים המעוניינים לקבל הלוואות בתנאים טובים יותר משל הבנקים או חברות האשראי. לפיכך, הרווח של המשקיעים מגיעים מהריבית על ההלוואות, כאשר הגופים המנהלים אחראיים על ביצוע כלל הבדיקות הפיננסיות להבטחת הכספים. בתחום ההלוואות ישנם גם גופים המתמחים בהלוואות גישור חוץ בנקאיות קצרות מועד ליזמי נדל"ן בישראל, ובהלוואות לטווחים ארוכים יותר לחברות נדל"ן בארה"ב.

מעבר לכך, קיימים עוד אפיקים אלטרנטיביים רבים, החל בתשתיות ועד להייטק. עבורכם החוסכים, הדבר החשוב ביותר הוא לבחור את מוצר החיסכון הנכון והמתאים לכם, המשלב בתוכו גם השקעה אלטרנטיבית לפיזור הסיכונים והתשואות. לשם כך, כדאי מאוד להתייעץ עם סוכן ביטוח פיננסי ופנסיוני המתמחה בתחום.